Perjuangan Pekerja Marriott untuk Membayar Tagihan, dan Biaya Serikat Kredit

Bekerja sebagai mesin pencuci piring di Philadelphia Marriott Downtown, Amos Troyah menghasilkan sekitar $ 30.000 dalam periode 12 bulan terakhir. Sekitar $ 2.000 dihabiskan untuk biaya yang sangat sering: biaya untuk rekening giro dan tabungannya di Federal Credit Union di Marriott Employees.

Biaya datang dalam peningkatan seperti $ 6 dan $ 10 – biaya saldo minimum, biaya transaksi berlebih, biaya transfer uang otomatis. Kadang-kadang, mereka bergabung dengan pooh-bah dari biaya keuangan pribadi, biaya cerukan, dengan harga $ 35 yang lumayan.

Ribuan pekerja Marriott di seluruh negeri mogok, mengeluh bahwa upah yang stagnan dan jam tidak stabil membuat sulit untuk tetap bertahan. Pada saat mereka berada di bawah tekanan khusus, credit union mungkin menambah perjuangan mereka. Pegawai lain mengatakan pengalaman Tn. Troyah dengan biaya adalah hal biasa.

Untuk karyawan Marriott yang lebih makmur, di sisi lain, keanggotaan credit union bisa sangat bagus. Suku bunga khas pada pinjaman mobil dan hipotek yang diperoleh melalui credit union berada di bawah rata-rata nasional, menurut laporan keuangan. Dan karyawan dengan bayaran lebih baik jarang membutuhkan layanan yang menimbulkan biaya tinggi, seperti perlindungan cerukan.

Terlebih lagi, sementara serikat kredit secara resmi independen dari Marriott, dewan yang mengawasi itu terutama terdiri dari manajer Marriott yang mungkin tidak selalu peka terhadap ketidakadilan yang diberlakukan kebijakan ini.

Pengalaman pekerja Marriott adalah contoh nyata dari tren yang semakin membebani hampir 100 juta orang di seluruh negeri yang memiliki rekening serikat kredit.

Serikat kredit – lembaga nirlaba yang dimiliki oleh deposan mereka dan menerima subsidi pajak federal – lama dianggap sebagai cara untuk mendemokratisasikan perbankan. Mereka dimaksudkan untuk melayani pekerja yang tidak memiliki akses ke layanan keuangan yang sama dengan manajer menengah atau eksekutif. Banyak serikat kredit awal dikelola oleh pekerja dari kantor kecil di lantai pabrik. Dengan uang yang diperoleh dari pinjaman, seringkali untuk pekerja yang dibayar lebih baik, mereka dapat menawarkan rekening giro dan tabungan dengan sedikit atau tanpa biaya.

Filosofi ini sebagian besar bertahan hingga 1990-an, bahkan ketika serikat kredit tumbuh lebih besar dan mempekerjakan manajer profesional. “Anda memiliki hubungan ini dengan orang-orang yang Anda layani sehingga Anda tidak pernah kehilangan jejak,” kata Randy Chambers, presiden Self-Help Credit Union di North Carolina, yang telah bergabung dengan beberapa serikat kredit kecil di seluruh negara bagian.

Beberapa serikat kredit masih melihat misi mereka dalam istilah seperti itu. Namun dalam beberapa dekade terakhir, banyak yang secara halus telah mengubah pendekatan mereka. Karena penurunan suku bunga membuat pinjaman menjadi kurang menguntungkan, serikat kredit sebagian besar beralih ke biaya untuk membantu menggantikan pendapatan yang hilang. Selama seperempat abad terakhir, nilai rata-rata biaya yang dikumpulkan untuk setiap dolar pendapatan bunga telah meningkat menjadi hampir 17 sen, dari sedikit di bawah 7 sen.

Untuk serikat kredit yang lebih sulit ditekan untuk mendanai operasi mereka, angka itu bisa jauh lebih tinggi. GE Credit Union of Connecticut menghasilkan 34 sen biaya untuk setiap dolar bunga pinjaman, menurut pengajuan peraturan tahun lalu. Serikat Kredit Federal Pegawai Montgomery di Maryland menghasilkan 44 sen.

Tetapi bahkan dengan latar belakang ini, Marriott adalah outlier. Dibutuhkan biaya 52 sen untuk setiap dolar pendapatan bunga.

Akibatnya, beberapa pekerja Marriott mendapati diri mereka dalam semacam bahaya keuangan ganda: Bayaran rendah dari Marriott membuat saldo akun mereka minimal, dan saldo-saldo sederhana itu menyebabkan lebih banyak biaya, membuat aset mereka semakin dikerutkan. “Uang itu masuk ke rekening saya, dan mereka mengeluarkannya ketika saya cerukan,” kata Pak Troyah. “Mereka merampokku.” 

‘Kamu Harus Membayar’ 

Dengan sendirinya, meningkatkan lebih banyak pendapatan melalui biaya dapat dipertahankan. Misalnya, pada bulan tertentu, hanya sebagian kecil akun yang biasanya berwarna merah. Akibatnya, tidak mengenakan biaya cerukan atau saldo minimum adalah keputusan untuk meminta anggota lain untuk mensubsidi minoritas itu.

“Orang-orang datang ke ide itu tidak adil untuk melakukannya dengan cara itu,” kata Mike Schenk, kepala ekonom di Credit Union National Association, sebuah kelompok perdagangan industri. “Bahwa kamu harus membayar untuk layanan yang kamu gunakan.”Tetapi efeknya dalam banyak kasus adalah bahwa orang yang paling tidak mampu menanggung biaya operasi serikat kredit secara bertahap membayar lebih dari itu.

Biaya cerukan khususnya telah memicu kontroversi di dunia serikat kredit. “Kami mengalami kesulitan untuk menganggap serius setiap lembaga penyimpanan yang mengklaim untuk melayani mereka yang kurang terlayani, membuat kredit tersedia bagi orang-orang yang mengalami kesulitan finansial dan menagih orang-orang yang sama $ 30 hingga $ 35 untuk cerukan,” kata Rebecca Borné, penasihat kebijakan senior untuk Center for Responsible Pinjaman, yang berafiliasi dengan Credit Union Swadaya.

Serikat kredit Marriott, yang anggotanya sekitar 32.000 termasuk pembantu rumah tangga, pencuci piring, dan koki, tampaknya akan mengisi tagihan itu. Sementara biaya dapat menjadi masalah bagi serikat kredit dengan anggota yang kekurangan dana, Marriott sangat tinggi: lebih dari 1,7 persen dari aset serikat kredit. Itu adalah tiga kali persentase yang dihasilkan oleh biaya di serikat kredit yang melayani pekerja di Safeway, Publix dan Nordstrom – yang secara umum serupa dengan pemberi kerja di sektor jasa.

Glenn Newton, kepala eksekutif serikat kredit, mengatakan bahwa melihat tindakan seperti itu bisa menyesatkan karena kekayaan anggotanya yang rendah menyebabkan simpanan rata-rata yang rendah. Itu membuat serikat kredit lebih sedikit uang untuk menghasilkan pendapatan. Akibatnya, katanya, serikat kredit harus membayar biaya yang sama per anggota seperti serikat kredit lainnya, tetapi memiliki lebih sedikit cara untuk mengimbangi biaya tersebut.

Dia mendesak menyesuaikan analisis untuk memperhitungkan simpanan kecil – katakanlah, dengan mempertimbangkan seberapa besar asetnya jika simpanan rata-rata lebih khas industri. Itu akan membawa rasio biaya sejalan dengan serikat kredit sektor jasa lainnya.

Akan tetapi, secara praktis, biaya yang dibayar oleh anggota serikat kredit Marriott di semua layanan – $ 94 tahun lalu – jauh lebih tinggi daripada di lembaga-lembaga lain ini, dan lebih tinggi daripada di serikat kredit dengan ukuran yang sama. 

Jam Lebih Sedikit, Temps Lebih Banyak

Jose Ramirez Paredes menghasilkan lebih dari $ 13 per jam untuk membersihkan ruang perjamuan dan area umum lainnya di Baltimore Marriott Waterfront. Ramirez Paredes mengatakan melalui seorang penerjemah bahwa dia membantu mendukung anak tirinya, serta seorang putri dan dua cucu yang tinggal di dekatnya. Dia menjual produk Amway di samping untuk menutupi pengeluarannya, yang meliputi hipotek dan pembayaran mobil yang bersama-sama menghabiskan biaya sekitar $ 1.000 per bulan.

Namun meski begitu, ia sering gagal. Pernyataan Agustus untuk akun credit union Mr Ramirez Paredes menunjukkan lebih dari $ 800 dalam biaya cerukan tahun ini. Newton mengatakan bahwa biaya cerukan telah menurun hampir 10 persen antara tahun 2013 dan tahun lalu, dan dia percaya kasus seperti itu tidak biasa.

Pekerja seperti Bpk. Ramirez Paredes dan Bpk. Troyah mengatakan masalah keuangan mereka semakin tinggi dengan keputusan Marriott untuk lebih mengandalkan temps dan lebih sedikit pada karyawan penuh waktu, yang telah melihat jam kerja mereka berkurang dan pendapatan tahunan mereka turun. Menurut Rachel Gumpert, juru bicara Unite Here, serikat pekerja yang mewakili pekerja yang mogok perusahaan, masalah utama dalam perselisihan adalah bahwa pekerja harus menahan beberapa pekerjaan untuk menghidupi diri mereka sendiri karena mereka tidak menerima cukup jam di hotel rantai.

Ramirez Paredes mengatakan bahwa meskipun ia dianggap sebagai karyawan penuh waktu, ia sering ditugaskan hanya bekerja tiga atau empat hari per minggu, kadang-kadang hanya satu hari. (Jika jam kerjanya dalam periode enam bulan jatuh terlalu banyak, ia akan kehilangan status penuh waktunya.) Formulir W-2 Mr. Troyah menunjukkan bahwa penghasilannya menurun dari sekitar $ 34.000 pada 2016 menjadi sekitar $ 28.000 pada 2017 karena, katanya , Marriott memotong waktunya.

Kedua pria mengatakan bahwa mereka telah bertanya kepada manajer mereka mengapa mereka tidak menerima lebih banyak jam, dan bahwa manajer mengatakan kepada mereka bahwa bisnisnya lambat. Tetapi klaim itu bertentangan dengan kehadiran pekerja yang dikirim dari perusahaan kepegawaian. Marriott menolak berkomentar.

The Math of the Mini-Loan 

Lekesha Wheelings, yang telah bekerja sebagai juru masak garis di Philadelphia Marriott Downtown selama 12 tahun terakhir, mengatakan bahwa ia menghasilkan lebih dari $ 19 per jam, tetapi ia juga kadang-kadang dikirim pulang lebih awal dan berakhir dengan kurang dari 40 jam. per minggu.

Wheelings, yang tinggal bersama putri sulungnya dan mendukung anak kembar berusia 17 tahun, mengatakan ia menghasilkan hampir $ 45.000 pada tahun 2016, tetapi hanya sekitar $ 39.500 tahun lalu karena ia bekerja lebih sedikit.

Untuk mengatasi ketegangan dalam keuangan pribadinya, Ms Wheelings kadang-kadang menggunakan apa yang dikenal sebagai pinjaman mini dari credit union, pinjaman enam bulan hingga $ 500 dengan tingkat bunga 18 persen – umumnya tingkat bunga batas untuk serikat kredit federal – dan biaya pendaftaran $ 35. Termasuk biaya, tingkat bunga tahunan efektif atas pinjaman tersebut adalah sekitar 40 hingga 50 persen.

Beberapa ahli keuangan konsumen mengatakan bank dan serikat kredit harus diizinkan untuk memperluas pinjaman berbunga lebih tinggi sehingga mereka akan memiliki insentif untuk melayani anggota yang memiliki risiko kredit tinggi. “Dengan pinjaman enam bulan senilai $ 500, bahkan jika penjaminan dan originasi sangat, sangat sederhana, itu tidak menguntungkan,” kata Alex Horowitz dari Pew Charitable Trusts, dengan tingkat tahunan 40 hingga 50 persen. Alternatif bagi banyak peminjam adalah pinjaman hari gajian, yang biasanya mengenakan tarif tahunan lebih dari 300 persen.

Tetapi, pinjaman jangka pendek dengan harga yang lebih masuk akal dapat merugikan mereka yang memiliki keuangan paling genting, membuatnya lebih mungkin untuk menaikkan biaya di sisi pengecekan. “Jika seseorang tidak mampu membayar lebih banyak utang, harapannya adalah itu akan meningkatkan keseluruhan beban keuangan mereka dan menyebabkan biaya cerukan yang lebih banyak,” kata Borné tentang pinjaman mini.

Selama bulan-bulan di mana dia membayar pinjaman mini yang dimulai pada akhir 2014, serikat kredit Marriott mengurangi setidaknya $ 450 dalam biaya cerukan dari rekening giro Ms. Wheelings, menurut pernyataannya. Pembayaran pinjaman menyisakan sedikit uang untuk pengeluaran seperti langganan Netflix $ 8,47 dan keanggotaan $ 17 dalam layanan bantuan hukum, tetapi perlindungan cerukan memungkinkan mereka untuk meluncur setiap bulan, dengan kenaikan yang tajam.

Ms Wheelings mengatakan dia berencana untuk terus menggunakan serikat kredit tetapi ingin membayar lebih sedikit biaya. Mr Ramirez Paredes, khawatir dengan biaya, mengatakan dia berencana untuk menutup akunnya.

Hipotek Besar untuk Beberapa Orang 

Sebaliknya, pekerja yang lebih makmur, termasuk beberapa eksekutif di Marriott, nampaknya mendapat keuntungan dengan sedikit biaya dari credit union, mengamankan suku bunga yang menguntungkan pada pinjaman mobil dan hipotek sementara sebagian besar menghindari biaya yang besar.

Catatan publik menunjukkan bahwa beberapa eksekutif saat ini dan mantan telah memperoleh hipotek besar dari credit union. Mereka termasuk Don Cleary, presiden Kanada untuk Marriott International, yang menerima hipotek $ 1 juta pada bulan Desember 2016; William McGowan, desain lama dan manajer proyek ($ 875.000 pada bulan Desember 2014); Michael Rhoads, direktur senior akuntansi internasional ($ 825.000 pada November 2016); dan Norman Jenkins, mantan wakil presiden senior ($ 765.000 pada Februari 2017).

Tingkat paling umum yang dilaporkan serikat kredit Marriott untuk hipotek pada kuartal keempat tahun lalu adalah 3,38 persen, di bawah rata-rata pasar pada saat itu, menurut data yang dikumpulkan oleh Federal Reserve Bank of St. Louis.

Pekerja pangkat sering tidak dapat memperoleh pinjaman dengan harga serendah itu, namun memperlebar kesenjangan. Berbeda dengan kredit mobil di bawah 2,5 persen yang saat ini diiklankan oleh credit union untuk mereka yang memiliki kredit sterling, pekerja dengan kredit yang adil – skor FICO di tahun 600-an yang rendah – dapat membayar lebih dari 8 persen. Mereka yang memiliki kredit buruk dapat membayar lebih dari 12 persen jika mereka dapat memperoleh pinjaman sama sekali. Dan credit union menyetujui beberapa hipotek, titik.

“Perbandingan yang tepat bukanlah apakah karyawan per jam memiliki akses ke pinjaman atau suku bunga yang sama dengan eksekutif perusahaan,” kata Mr. Newton, chief executive. “Sebaliknya, apakah serikat kredit menawarkan nilai kepada anggota, berdasarkan profil kredit masing-masing, versus apa yang bisa mereka terima di lembaga keuangan lain.”

Newton mengatakan pinjaman yang ditawarkan oleh serikat kredit kepada pekerja bergaji rendah, seperti pinjaman mini, adalah pilihan yang lebih terjangkau daripada produk yang bisa mereka peroleh di tempat lain, seperti pinjaman gaji. 

Tutup Koneksi 

Serikat kredit secara hukum terpisah dari perusahaan yang karyawannya layani. Tetapi sering ada tumpang tindih yang signifikan antara manajer kedua organisasi.Di credit union Marriott, lima anggota dewan adalah karyawan Marriott dengan “wakil presiden” dalam jabatan mereka; ketiganya adalah karyawan dengan “direktur” dalam jabatan mereka. Satu-satunya karyawan “di properti” di papan tulis adalah manajer umum dari Bethesda Suites Marriott di Maryland.

Sementara setiap anggota dapat mencalonkan diri untuk kursi di dewan serikat kredit, banyak dewan ditumpuk dengan eksekutif perusahaan dan mereka yang memiliki keahlian keuangan untuk mengawasi operasi mereka yang semakin canggih.

Beberapa serikat kredit mengambil langkah-langkah untuk memastikan mereka tetap peka terhadap kebutuhan anggota. Credit Union Pegawai Negeri Bagian di North Carolina memiliki dewan penasihat lokal yang terdiri dari pekerja di masing-masing lebih dari 250 cabangnya, di samping dewannya. Badan-badan lokal bertemu dengan manajer empat kali setahun dan cenderung memberi mereka penghasilan jika mereka menghadapi biaya atau kebijakan pinjaman yang dianggap tidak adil oleh pekerja. Pendekatan itu relatif tidak umum di industri, meskipun Mr. Newton mengatakan serikat kredit Marriott secara berkala meminta umpan balik dari anggota dalam survei.

“Anggota harus memilih dewan untuk mengurus kepentingan mereka sendiri, dan salah satu dari mereka harus menyeimbangkan siapa yang membayar untuk apa,” kata Jim Blaine, yang mengelola Credit Union Pegawai Negeri selama beberapa dekade sebelum pensiun pada 2016. Namun dalam praktiknya, dia menambahkan, “Anda dapat memiliki dewan manajer senior yang benar-benar tidak mengerti bahwa 75 persen orang hidup dari gaji ke gaji.”

Leave a comment

Your email address will not be published. Required fields are marked *